Dow S&P 500 e Nasdaq in rialzo durante la tregua della guerra commerciale con una pioggia di utili in arrivo

Le azioni statunitensi hanno registrato un aumento lunedì, mentre Wall Street ha dato il via a una settimana ricca di pubblicazioni di risultati trimestrali molto attesi e al rilascio posticipato di dati chiave sull’inflazione.

L’indice Dow Jones Industrial Average (^DJI) è salito di circa lo 0,4%, mentre l’S&P 500 (^GSPC) ha guadagnato lo 0,5%. Anche il Nasdaq Composite (^IXIC), dominato dalle azioni tecnologiche, ha registrato un incremento intorno allo 0,5%, consolidando i rialzi settimanali previsti.

Wall Street ha monitorato le conseguenze dell’importante interruzione del servizio Amazon Web Services (AWS) verificatasi lunedì mattina, che ha causato l’inattività temporanea di piattaforme come Robinhood (HOOD). Il colosso del cloud supporta numerose aziende di rilievo, e gli utenti hanno segnalato disservizi su siti che vanno da United Airlines (UAL) a Reddit (RDDT). AWS ha comunicato che le operazioni stanno gradualmente tornando alla normalità.

I mercati stanno temporaneamente accantonando i molteplici fattori di preoccupazione per concentrarsi invece sulla stagione degli utili, che questa settimana dovrebbe entrare nel vivo. Le aspettative sono elevate, con appuntamenti di rilievo come quelli di Tesla (TSLA), Intel (INTC), Netflix (NFLX) e Coca-Cola (KO), offrendo un fitto calendario di annunci.

Lunedì sarà particolare attenzione sui risultati del terzo trimestre di Zions Bancorp (ZION), in uscita dopo la chiusura delle contrattazioni. La banca regionale ha generato timori tra gli investitori dopo aver rivelato la settimana scorsa un aumento dei crediti in sofferenza legati a frodi, alimentando dubbi sulla qualità del credito negli Stati Uniti.

Un calo delle tensioni nel contesto della guerra commerciale ha inoltre contribuito a creare un clima di sollievo. Il segretario al Tesoro, Scott Bessent, ha affermato che le relazioni con Pechino si sono “de-escalate” e ha annunciato la ripresa dei colloqui USA-Cina prevista per questa settimana in Malesia.

Domenica, il presidente Trump ha indicato come questioni prioritarie per gli Stati Uniti i metalli terrestri rari, il fentanyl e la soia, segnalando un possibile ammorbidimento della posizione della Casa Bianca. Questo ha aumentato l’ottimismo sul fatto che il dazio aggiuntivo del 100% sulle importazioni cinesi, previsto per il primo novembre, potrebbe non essere attuato.

Nel frattempo, lo shutdown del governo federale è entrato nella sua terza settimana, con democratici e repubblicani ancora divisi sulle sovvenzioni federali per l’assistenza sanitaria. Gli economisti avvertono che una prolungata impasse potrebbe rallentare la crescita del PIL nel breve termine, anche se la maggior parte prevede che l’effetto sia temporaneo.

La sospensione dell’attività federale ha bloccato la pubblicazione di dati cruciali sull’inflazione e sull’occupazione, fondamentali per le decisioni della Federal Reserve. Tuttavia, il Bureau of Labor Statistics dovrebbe rilasciare venerdì l’indice dei prezzi al consumo di settembre, dato che è stato posticipato rispetto alla scorsa settimana. Queste informazioni potrebbero essere decisive per la pianificazione della politica monetaria, mentre i responsabili della Fed entreranno in un periodo di silenzio prima della riunione di due giorni prevista per la prossima settimana.

Azioni Apple raggiungono nuovi massimi grazie alle vendite di iPhone 17

Le azioni di Apple (AAPL) hanno aperto la seduta con un aumento superiore al 2,5%, toccando un livello record dopo che la società di ricerca Counterpoint Research ha segnalato che il nuovo iPhone 17 è destinato a superare le vendite del modello precedente di circa il 14% nei primi dieci giorni dal lancio.

Finora quest’anno, Apple ha avuto performance inferiori rispetto ai colossi tecnologici concorrenti, con un incremento inferiore al 3% rispetto alla crescita quasi del 14% dell’S&P 500. La compagnia ha presentato il nuovo iPhone 17 a fine settembre, introducendo miglioramenti nella fotocamera e nel display, insieme all’iPhone 17 Air, una versione ultra-sottile e leggera del modello di punta.

In precedenza, il giornalista Dan Howley aveva definito la nuova serie iPhone come la più entusiasmante di Apple negli ultimi dieci anni. Counterpoint ha inoltre rilevato che in Cina le vendite dell’iPhone 17 sono quasi raddoppiate rispetto all’iPhone 16 nello stesso arco temporale.

In una nota indirizzata ai clienti la settimana scorsa, Wamsi Mohan di Bank of America ha osservato che i tempi di attesa per gli ultimi modelli rimangono elevati rispetto agli anni precedenti, a conferma della forte domanda per questi dispositivi.

Mercati in rialzo all’apertura, petrolio in calo

Le borse hanno aperto in rialzo dopo l’interruzione significativa del servizio AWS, che ha provocato disagi a molte aziende lunedì mattina. Il Dow Jones è salito dello 0,4%, mentre S&P 500 e Nasdaq Composite hanno guadagnato lo 0,5%.

Nel frattempo, il rendimento del titolo del Tesoro a 10 anni (10-year Treasury yield) è rimasto sotto al 4%, con una flessione di 2 punti base. Anche il rendimento del titolo a 30 anni ha mostrato dinamiche simili ma con minori variazioni.

Il rendimento del TyX è calato di 2 punti base, attestandosi al 4,57%. I futures sull’oro (GC=F) sono cresciuti del 2%, raggiungendo quota 4.334 dollari l’oncia. Nel frattempo, i futures sul petrolio greggio (CL=F) hanno subito un calo dell’1,5%, scendendo a 56 dollari al barile.

Questa settimana sarà particolarmente interessante per l’andamento dei mercati, con in programma le trimestrali di Tesla e Netflix. L’attenzione è rivolta anche alla crescente tensione nel commercio tra Stati Uniti e Cina, una situazione definita “insostenibile”. Al contempo, si dovranno monitorare gli effetti dello shutdown federale negli Stati Uniti, un possibile surplus di petrolio e le preoccupazioni riguardanti la qualità del credito nell’economia, spesso indicate come timori da “blatte”.

In assenza di fattori scatenanti evidenti, le forze di mercato si muovono in un contesto incerto, con dati contrastanti che richiedono un’analisi attenta.

Il rally di Beyond Meat e i possibili scenari

Le azioni di Beyond Meat sono esplose in apertura di mercato, registrando un aumento superiore al 60%, recuperando parte delle perdite consistenti subite nell’ultimo anno. Nonostante questo incremento, le azioni restano ancora in calo di oltre l’82% rispetto all’inizio dell’anno.

Il produttore di alimenti vegetali è impegnato in un processo di ristrutturazione del debito, che aveva provocato una massiccia svendita delle azioni la scorsa settimana. Alla chiusura di venerdì, il titolo era quotato a soli 0,64 dollari per azione. L’odierno rialzo potrebbe far aprire la giornata sopra quota 1 dollaro.

La mancanza di eventi specifici e l’incremento dei volumi di scambio indicano la possibile presenza di una short squeeze, ovvero una situazione in cui gli investitori pessimisti sono costretti a ricomprare le azioni per limitare le perdite.

Beyond Meat ha vissuto un momento di grande splendore durante il suo ingresso in borsa nel 2019, quando il prezzo delle azioni aveva raggiunto i 240 dollari. Il 13 ottobre scorso, l’azienda ha annunciato un accordo di swap sul debito che prevede l’emissione di fino a 326 milioni di azioni per ridurre il proprio indebitamento di circa 800 milioni di dollari.

Le preoccupazioni sui rischi del mercato azionario negli Stati Uniti

Nel quadro attuale, gli esperti sottolineano come il boom del mercato azionario possa rappresentare il rischio più rilevante per l’economia americana. La rapida crescita dei prezzi delle azioni potrebbe essere disgiunta dai fondamentali economici, generando fragilità potenzialmente destabilizzanti.

Diventa pertanto essenziale monitorare costantemente le dinamiche dei mercati e valutare attentamente gli impatti di tali andamenti sugli investitori e sull’economia reale.

Focus sulle azioni più seguite prima dell’apertura dei mercati

Nel premarket di lunedì, diverse azioni hanno attirato l’attenzione degli investitori. Tra queste, il titolo Tesla (TSLA) è cresciuto dell’1% in attesa della pubblicazione dei risultati del terzo trimestre, prevista per mercoledì. La banca Barclays ha confermato un rating “Equal Weight” sul titolo e ha rialzato il prezzo obiettivo da 275 a 350 dollari.

Il titolo Robinhood (HOOD) ha registrato un aumento del 3%, grazie al rialzo del target price da 130 a 170 dollari, accompagnato da una conferma del giudizio “Outperform” da parte degli analisti.

MP Materials (MP), società attiva nel settore delle terre rare, ha beneficiato di un rialzo del 3% in preapertura, dopo le restrizioni imposte dalla Cina all’export di questi materiali. Questa mossa ha costretto gli Stati Uniti e altri paesi a cercare una diversificazione delle catene di approvvigionamento. Il presidente Donald Trump ha confermato che le terre rare rappresentano un importante punto nel dialogo commerciale tra USA e Cina, in programma questa settimana in Malesia.

Interruzione di Amazon Web Services: impatto su numerosi siti web

Un’interruzione significativa del servizio di Amazon Web Services (AWS) nella mattinata di lunedì ha provocato il blocco di numerose piattaforme digitali, tra cui Coinbase e Robinhood, causando disagi diffusi in tutto il web.

I malfunzionamenti hanno interessato anche grandi aziende come United Airlines, T-Mobile e siti d’informazione come Reddit. Le interruzioni hanno inoltre avuto conseguenze per enti governativi e società operanti nel settore dell’intelligenza artificiale.

Amazon Web Services ha comunicato verso le 6 del mattino ora della costa orientale degli Stati Uniti che il servizio era in gran parte ristabilito, dopo un’interruzione iniziata circa quattro ore prima legata a un problema tecnico nella regione della costa orientale.

Prezzi dell’oro in calo con l’attenuarsi delle tensioni Usa-Cina

Con il progressivo allentamento delle tensioni commerciali fra Stati Uniti e Cina, il prezzo dell’oro ha registrato un calo. Questo trend riflette un momentaneo ridimensionamento dell’attrattiva del metallo prezioso come bene rifugio in un contesto di minore rischio geopolitico.

L’andamento dell’oro è da considerarsi un indicatore chiave per comprendere le aspettative degli investitori riguardo all’equilibrio della situazione internazionale e alle politiche monetarie future.