Btc riprende slancio mentre l’oro sale a un nuovo record: Crypto Daybook Americas

Il mercato delle criptovalute è partito con tono positivo: Bitcoin (BTC) si è apprezzato di oltre l’1% attestandosi vicino a $89.800, avvicinandosi così all’estremità superiore dell’intervallo settimanale che si è consolidato tra circa $85.000 e $90.000.

Rimane però una forte resistenza tra i $92.000 e $95.000 che, secondo i livelli di offerta tecnici, rappresenta un ostacolo significativo per i rialzisti.

Il calendario macroeconomico dei prossimi giorni negli Stati Uniti è relativamente leggero ma contiene dati rilevanti: il rapporto sul prodotto interno lordo trimestrale e gli indicatori di fiducia dei consumatori sono attesi all’inizio della settimana, seguiti dalle nuove richieste di disoccupazione.

Queste pubblicazioni potrebbero influenzare il sentimento di rischio degli investitori, mentre il periodo festivo di fine anno è destinato a mantenere la liquidità sui mercati più ridotta, aumentando il rischio di movimenti di prezzo più irregolari.

In aggiunta, per venerdì è programmata la scadenza di opzioni su BTC e ETH per un controvalore significativo (circa $27 miliardi) su una grande piattaforma di derivati, con un posizionamento che attualmente appare orientato al rialzo: questa concentrazione può incrementare la volatilità o provocare effetti di “pinning” sui prezzi nelle ore attorno all’expiry.

Alex Kuptsikevich ha detto:

“Lo slancio positivo nel breve termine può risultare fuorviante e non bisogna sottovalutare il quadro più ampio di delusione rispetto alle aspettative all’inizio dell’anno. Bitcoin è ancora circa il 30% sotto il massimo annuale e scambia a livelli inferiori a quelli di inizio 2025; recuperare lo slancio YTD non è una consolazione sufficiente in questo contesto.”

All’inizio dell’anno la principale criptovaluta si muoveva intorno ai $93.400, perciò il recupero attuale va letto nel contesto di un mercato che resta distante dai picchi precedenti.

Panoramica del mercato criptovalute

Nel mercato più ampio alcune memetoken e progetti di nicchia hanno registrato rialzi nel breve termine: token come HYPE, KAS, SKY e NIGHT hanno guadagnato tra il 4% e il 6% in 24 ore, mentre gli altcoin di maggiore capitalizzazione come XRP, ETH e SOL mostrano performance miste.

Gli indici rappresentativi del settore sono rimasti sostanzialmente stabili, riflettendo una giornata con movimenti selettivi più che un rialzo generalizzato.

Contesto macro e materie prime

Nei mercati tradizionali il prezzo dell’oro ha raggiunto nuovi massimi, sostenuto anche dall’aumento dei rendimenti dei titoli di stato a lunga scadenza in Giappone, fattore che alimenta preoccupazioni fiscali e di policy monetaria.

L’indice del dollaro ha registrato un lieve calo, riportandosi sotto la soglia precedente, cancellando parte del guadagno della seduta precedente.

Eventi macro e trimestrali da seguire

Oltre ai dati statunitensi già richiamati, nel corso della settimana sono attese letture sull’inflazione alla produzione in Canada e altri indicatori che possono influenzare il sentiment globale. Le stime sugli utili societari sono aggiornate sulla base dei principali fornitori di dati di mercato.

Voti di governance e proposte on-chain

È attiva una serie di votazioni di governance su diverse reti, elementi che possono avere impatto sulla sicurezza, sull’economia dei token e sull’adozione:

BNB Chain sta votando per ridurre il numero di blocchi consecutivi prodotti da un validatore da 16 a 8, misura pensata per limitare la probabilità di grandi riorganizzazioni della catena e migliorare la stabilità della rete.

Axie Infinity propone di mettere in staking risorse inattive del tesoro comunitario per ottenere ricompense composte dal protocollo, una scelta volta a massimizzare il rendimento delle risorse della comunità.

Moonwell DAO propone di passare a un feed di prezzo più stabile per l’oracolo di rETH su specifiche reti e di utilizzare parte delle riserve per ripagare debiti problematici, decisioni con implicazioni sulla solvibilità e sulla trasparenza del protocollo.

CoW DAO valuta il rinnovo del proprio programma di sovvenzioni per il 2026, con l’obiettivo di migliorare l’efficienza del capitale attraverso l’erogazione trimestrale dei fondi e di focalizzarsi su onboarding degli sviluppatori, allineamento dell’ecosistema e applicazioni innovative del protocollo.

Movimenti principali e indicatori di mercato

Alla rilevazione più recente BTC mostra un incremento giornaliero intorno all’1-2% e scambia vicino a $89.800, mentre ETH si mantiene nella fascia dei $3.000. Gli indici settoriali presentano variazioni contenute.

Altri indicatori: la dominance di Bitcoin resta elevata, l’hashrate medio settimanale mostra valori robusti a testimonianza dell’attività della rete, e le commissioni totali transate giornalmente rimangono contenute rispetto ai picchi storici.

Analisi tecnica

L’analisi dei grafici orari indica che BTC ha rotto un mini-canale discendente, segnale di esaurimento della pressione venditrice a breve termine e potenziale apertura verso ulteriori guadagni.

Un superamento netto della trendline rialzista disegnata dai minimi del 21 novembre rafforzerebbe il bias positivo immediato, esponendo la fascia di offerta compresa tra $92.000 e $95.000 come prossimo obiettivo rilevante per i rialzisti.

Aziende quotate e titoli legati alle crypto

Diverse società esposte al segmento crypto hanno mostrato movimenti positivi nelle ultime sedute: tra queste Coinbase Global, Galaxy Digital, Riot Platforms e altre società di mining e servizi correlati hanno riportato guadagni percentuali giornalieri, riflettendo l’interesse degli investitori verso titoli sensibili al prezzo del BTC.

Le variazioni sui singoli titoli rispecchiano spesso la combinazione tra performance del sottostante, notizie aziendali e flussi di mercato specifici per il settore.

Flussi degli ETF e riserve

I prodotti ETF su Bitcoin e su Ethereum continuano a vedere flussi giornalieri variabili; nelle ultime rilevazioni si sono registrati deflussi netti giornalieri significativi su entrambi i segmenti, mentre il cumulato da inizio attività rimane sostanziale, a testimonianza dell’interesse istituzionale e retail per i veicoli spot.

La dinamica dei flussi e il livello delle riserve detenute dagli ETF rimangono un indicatore importante per la domanda strutturale di asset digitali e possono influire sulla volatilità di breve e medio periodo.

Prospettive e rischi

L’outlook rimane caratterizzato da un cauto ottimismo: la rottura di resistenze tecniche potrebbe sostenere ulteriori rialzi, ma i catalizzatori macro, la concentrazione di scadenze di opzioni e la scarsa liquidità tipica del periodo festivo aumentano il potenziale di oscillazioni imprevedibili.

Gli operatori sono invitati a considerare gestione del rischio e dimensionamento delle posizioni, poiché movimenti bruschi possono verificarsi sia al rialzo sia al ribasso in funzione di dati economici inaspettati o di esiti delle scadenze su derivati.